Прогноз

Василий Олейник: Мощнейший обвал российских акций закончен?

Канал: Деньги не спят
Дата 6 сентября 2024Э

Василий Олейник: Мощнейший обвал российских акций закончен?

Обзор недели

Неделя закрывается в положительном ключе, с намеком на то, что худшее позади. Однако, есть риск, что рынок может еще корректироваться. S&P 500 показал неплохие темпы падения на этой неделе, потеряв почти 200 пунктов, что создает предпосылки для дальнейшей коррекции.

Российский рынок: прошлое и настоящее

Российский фондовый рынок пережил одну из самых серьезных коррекций за последние 10 лет — почти 30%. Подобные коррекции случались только дважды за последние 20 лет: в ковидном 2020 году и в 2022 году. Такие моменты предоставляют редкие возможности для входа на рынок, но никто не может точно сказать, было ли это дном.

На фоне этой ситуации важно понимать, что рынок остается привлекательным с точки зрения долгосрочных инвестиций, особенно с учетом текущих низких цен на акции. Однако, краткосрочные перспективы пока остаются туманными.

Ситуация на мировом рынке

Американские индексы нарисовали двойную вершину, что также свидетельствует о возможном завершении роста. Есть ожидания коррекции на горизонте ближайших месяцев. К сентябрю возможна более глубокая коррекция, так как экономические показатели продолжают сигнализировать о замедлении.

Инфляция и ставка ЦБ

На этой неделе вышли данные по инфляции в России — она замедляется, что дает надежду на то, что Центральный банк не будет повышать ставку в ближайшее время. На заседании ЦБ 1 сентября прогнозируется сохранение текущей ставки, что станет положительным сигналом для рынка облигаций и акций.

Падение рубля и перспективы

Национальная валюта — рубль — продолжает слабеть, что также создает возможности для роста акций российских компаний, ориентированных на экспорт. Учитывая слабость рубля, рост курса валют может стать дополнительным драйвером для фондового рынка. Например, нефть в рублях может поддержать нефтяные компании, несмотря на падение мировых цен на нефть.

Коррекция рынка: финал или нет?

Хотя прошедшая неделя была выкуплена довольно хорошо, пока рано утверждать, что коррекционная волна завершена. Финал коррекции обычно сопровождается резким отскоком цен и маржин-коллами, но пока этого не произошло. Тем не менее, многие инвесторы, включая автора, завершили свои покупки на этой неделе.

Нерезиденты и роль на рынке

Отток нерезидентов продолжает оказывать давление на рынок. В августе был зафиксирован отток в размере почти 18 миллиардов рублей. Тем не менее, многие инвесторы благодарят нерезидентов за предоставленные возможности — ведь из-за их выхода акции стали значительно дешевле.

Дивиденды и их роль

В ближайшие два месяца российские компании выплатят около 650 миллиардов рублей дивидендов, что станет дополнительным стимулом для покупки акций. Например, акции "Лукойла" уже показывают хорошую доходность по дивидендам, и компания, скорее всего, удвоит капитал своих инвесторов через шесть лет только за счет дивидендных выплат.

Влияние мировой экономики

Что касается мировой экономики, в США и Китае продолжается замедление, что оказывает влияние на сырьевые рынки, включая нефть. В частности, данные по производственному сектору США и Китая показывают спад, что создает предпосылки для дальнейшего снижения цен на сырье. Однако для российских нефтяников это не станет проблемой, так как их основная выручка зависит от цены нефти в рублях, а не в долларах.

Выводы и прогнозы

Итак, текущие обстоятельства на рынке, включая коррекцию, отток нерезидентов и ослабление рубля, создают уникальные возможности для долгосрочных инвесторов. Важно правильно рассчитать свои действия, опираясь на глобальные и внутренние экономические факторы. Несмотря на краткосрочную неопределенность, рынок акций остается привлекательным на горизонте нескольких лет.

https://youtube.com/watch?v=YpKDhoVwasU

#РынокАкций #Коррекция #Инфляция #Инвестиции #ДолгосрочныеИнвестиции #ФондовыйРынок #РоссийскийФондовыйРынок #Рубль #ЦентральныйБанк #Дивиденды #Нефть #Нерезиденты #ФондовыйКризис #СтавкиЦБ #Экономика #Прогнозы #ВасилийОлейник #Олейник #ДеньгиНеСпят

Доллар и рубль. Прогноз на август 2024. Прогноз курса доллара и прогноз курса рубля | Ян Арт

Канал: Finversia
Дата: 31 июля 2024

Доллар и рубль. Прогноз на август 2024. Прогноз курса доллара и прогноз курса рубля | Ян Арт

https://www.youtube.com/watch?v=ooSdzzXjZQU

Доллар и рубль: Прогноз на август 2024 года

Прогноз курса доллара и рубля всегда вызывает оживленные дискуссии. В данном прогнозе на август 2024 года, автор Ян Арт рассматривает несколько ключевых факторов, влияющих на курс валют, и предлагает аналитическое осмысление текущей ситуации.

Анализ предыдущего месяца

В июле ситуация с курсом рубля оставалась неясной. Несмотря на повышение ключевой ставки Центробанка с 16 до 18%, рубль не продемонстрировал значительных изменений. Официальный курс рубля был выше расчетного курса, необходимого для бюджета, который составляет 90 рублей 10 копеек за доллар. На практике же курс колебался в районе 87-88 рублей за доллар.

Три сценария на июль

Автор ранее выделял три возможных сценария на июль:
1. Снижение ключевой ставки Центробанком — маловероятно.
2. Понижение курса рубля без изменения ставки за счет регулирования объемов продажи и покупки валюты.
3. "Китайская мембрана" — менее конкретный, но предполагающий значительные изменения.

На практике не реализовался ни один из первых двух сценариев, и лишь к концу июля стало ясно, что третий сценарий оказался ближе к истине.

Прогнозы экспертов на июль

Несмотря на различные прогнозы экспертов, курс рубля в июле оставался стабильным. Например:
- Прогноз компании "Инвестиции" — 87-92 рубля за доллар.
- Аналитик компании "Финам" Александр Патан ожидал диапазон 87,5-95 рублей за доллар.
- Доцент Российского экономического университета имени Плеханова Вадим Ковригин предсказывал курс 90 рублей за доллар к осени.

Ситуация в августе

Для августа прогнозы также разнообразны:
- Министерство Финансов продолжает покупки юаней, что должно компенсировать воздействие на курс рубля.
- Цены растут, несмотря на укрепление рубля, и Центробанк констатирует усиление инфляции, прогнозируя её на уровне 6,5-7% на 2024 год.
- Дефицит бюджета увеличен с 1,6 до 2,1 триллионов рублей, что может усилить давление на рубль.

Прогнозы экспертов на август

Различные эксперты высказывают следующие мнения:
- Георгий Астапкович (Высшая Школа Экономики) ожидает снижение рубля до 95 за доллар.
- Виктор Шамин предполагает диапазон 89-91 рубля за доллар.
- Владимир Чернов (Freedom Finance Global) предсказывает 87-90 рублей за доллар.
- Денис Буйволов (БКС Мир Инвестиций) прогнозирует 88 рублей за доллар.

Резюме

В августе рубль, скорее всего, сохранится на текущих уровнях, возможно небольшое укрепление или ослабление в пределах 87-95 рублей за доллар. Ситуация остается неопределенной, и курс будет зависеть от действий Центробанка и Министерства Финансов.

Рекомендации для вкладчиков

Ян Арт рекомендует краткосрочные рублевые депозиты как один из наиболее удобных и эффективных вариантов вложения денег в текущей ситуации. Он также советует иметь часть средств в наличных долларах в качестве страховки на случай девальвации рубля.

Заключение

Август традиционно является месяцем финансовых потрясений, но конкретных причин для резких изменений курса рубля в этом году пока не видно. Важно сохранять здравый смысл и рационально подходить к управлению личными финансами.

#Прогноз #КурсРубля #КурсДоллара #Финансы #Экономика #Август2024 #Центробанк #Инфляция #РекомендацииВкладчикам

Падение индексов США | Ставка в РФ | Обзор инвест-идей под ротацию | Инвест ГРОГ с Солодиным

Канал: Дмитрий Солодин
Дата: 26 июля 2024

https://www.youtube.com/watch?v=rK7J6t6Wge0&t=2753s

Падение индексов США | Ставка в РФ | Обзор инвест-идей под ротацию | Инвест ГРОГ с Солодиным

Пересказ

Видеоблог Дмитрия Солодина посвящен инвестициям и трейдингу. В последнем выпуске он обсуждает макроэкономические тенденции, влияние политики Трампа на рынки и текущие инвестиционные стратегии.

Введение и личные наблюдения

Солодин начинает с приветствия и отмечает, что ведет эфир в жаркую погоду, предпочитая пить воду вместо алкоголя. Он делится своими настроениями и рассказывает, как удачно закрыл сделку, которую открыл на ночь, несмотря на опасения, что потеряет деньги. Он также отмечает важность поддержки своих зрителей и благодарит за позитивные комментарии.

Обсуждение текущих макроэкономических тенденций

Солодин затрагивает несколько ключевых тем:

1. Американские и российские финансовые рынки: Он анализирует текущее состояние американских и российских индексов, обсуждает процентные ставки в России и их влияние на финансовый рынок.

2. Психология трейдинга: Один из вопросов зрителей касается психологии трейдинга. Солодин подчеркивает важность эмоционального состояния и подхода к торговле на рынках.

3. Будущее YouTube и альтернативные платформы: Один из зрителей задает вопрос о возможном запрете YouTube в России. Солодин предполагает, что в случае запрета он перейдет на ВКонтакте или Buster, и рекомендует подписаться на его каналы в этих платформах.

Влияние криптовалют на долговой кризис США

Солодин обсуждает возможность предотвращения долгового кризиса США с помощью криптовалют, в частности, стабильных монет (стейблкоинов), обеспеченных долларом США. Он выражает сомнения, что криптовалюты смогут существенно повлиять на долговой рынок, и поясняет, что любые недостатки покупателей государственного долга будут компенсированы Центральным банком.

Анализ экономики США и Японии

Солодин сравнивает экономические ситуации в США и Японии, отмечая, что Япония уже давно не может бороться с инфляцией из-за огромного государственного долга. Он прогнозирует, что США может столкнуться с аналогичной ситуацией, если не изменит свою финансовую политику.

Текущее состояние и перспективы американского рынка

Солодин анализирует текущие тенденции на американском рынке, обсуждая возможное снижение процентных ставок в сентябре и его влияние на рынок облигаций. Он упоминает о росте запасов при растущем ВВП и возможном кризисе перепроизводства.

Инвестиционные стратегии и ротация активов

Солодин обсуждает текущие инвестиционные стратегии, включая ротацию активов. Он отмечает, что сейчас происходит рост акций малой капитализации (Russell 2000), в то время как крупные технологические компании начинают падать. Он рекомендует обратить внимание на индекс S&P 600, включающий прибыльные компании малой капитализации, вместо Russell 2000, который содержит много убыточных компаний.

Долгосрочные инвестиции

На вопрос о долгосрочных инвестициях Солодин подчеркивает, что будущее сложно предсказать, и что следует ориентироваться на потоки капитала. Он отмечает, что компании, занимающиеся садоводством, могут расти быстрее, чем крупные технологические компании, и что важно следить за тем, куда идут деньги.

Заключение

Солодин подытоживает свои мысли, напоминая зрителям о важности следить за макроэкономическими тенденциями и адаптировать свои инвестиционные стратегии в зависимости от текущей ситуации на рынке. Он рекомендует подписаться на его каналы на альтернативных платформах, чтобы не потерять доступ к его контенту в случае блокировки YouTube.

#Инвестиции #Трейдинг #Макроэкономика #ДмитрийСолодин #ФинансовыеРынки #Криптовалюта #ПроцентныеСтавки #ДолговойКризис #АнализРынка #ИнвестиционныеСтратегии #ЭкономическиеПрогнозы #ФинансоваяАналитика

Евгений Коган: Список всех вопросов и ответов зрителей на эфире от 25 июля 2024 ВТОРАЯ ЧАСТЬ

Продолжение 2...

Канал: Bitkogan Talks
Дата: 25 июля 2024

https://www.youtube.com/watch?v=KA5UMmOZsNw

Евгений Коган: Список всех вопросов и ответов зрителей на эфире от 25 июля 2024 ВТОРАЯ ЧАСТЬ

18. Вопрос от зрителя:
- Что скажете о замедлении YouTube?
- Ответ: Коган считает, что это плохо, но они найдут другие площадки для трансляций.

19. Вопрос от зрителя:
- Есть ли шансы у инвесторов, подавших иск против Яндекса?
- Ответ: Коган не уверен в шансах, так как не является юристом.

20. Вопрос от зрителя:
- Почему Липсиц сказал срочно покупать золото в банке?
- Ответ: Коган не комментирует чужие мнения, но указывает, что покупка физического золота рекомендуется в случае опасений по поводу устойчивости финансовой системы.

21. Вопрос от Магомеда Магомедовича:
- Неужели всё так плохо?
- Ответ: Коган просит уточнить, о какой сфере идёт речь, так как это слишком общий вопрос.

22. Вопрос от Джени Смита:
- Насколько защищён сегрегированный счёт Финама от санкций?
- Ответ: Коган не может дать точный ответ, но рекомендует обратиться за консультацией непосредственно к Финаму.

23. Вопрос от Виктора Прихожаева:
- Что скажете о покупке физического золота?
- Ответ: Коган считает, что покупка физического золота имеет смысл при опасениях по поводу финансовой системы, но рекомендует смотреть на долгосрочные инвестиции.

24. Вопрос от зрителя:
- Что скажете о Jet IPO?
- Ответ: Коган считает, что компания имеет понятный бизнес, но лично он туда не инвестировал.

25. Вопрос от зрителя:
- Каково ваше мнение по поводу акций ВТБ?
- Ответ: Коган отмечает, что акции ВТБ имеют риск, но компания восстановила выплаты по субординированным облигациям.

26. Вопрос от зрителя:
- Каковы перспективы роста рынка акций?
- Ответ: Коган считает, что рост рынка акций возможен, но многое зависит от макроэкономической ситуации и действий Центрального банка.

27. Вопрос от зрителя:
- Как вывести доллары с Interactive Brokers?
- Ответ: Коган предлагает обратиться в поддержку, так как есть разные варианты, включая российские банки.

28. Вопрос от Макса:
- Какой прогноз по цене эфира на конец года?
- Ответ: Коган не даёт точных прогнозов, но считает, что эфир имеет потенциал для роста в долгосрочной перспективе.

29. Вопрос от Никиты:
- Что думаете о предстоящем IPO компании «Самолёт Плюс»?
- Ответ: Коган положительно оценивает компанию и сам инвестировал в неё.

30. Вопрос от зрителя:
- Ждать ли падения цены компании до справедливой цены?
- Ответ: Коган рекомендует следить за интересными бумагами и использовать теханализ для определения уровней поддержки.

31. Вопрос от зрителя:
- Что будет с рынком, если ЦБ РФ не повысит ставку?
- Ответ: Коган считает это маловероятным, но если это произойдёт, можно ожидать краткосрочного роста рынка акций и индекса RGBI.

32. Вопрос от зрителя:
- Как вывести деньги из Interactive Brokers с низкой комиссией?
- Ответ: Коган предлагает обратиться в поддержку для получения вариантов вывода.

33. Вопрос от зрителя:
- Ваше мнение по предстоящему IPO компании «Самолёт Плюс»?
- Ответ: Коган положительно оценивает компанию и сам инвестировал в неё.

Полностью передача:
https://rf2.ru/1722065645.html

#Яндекс #Иск #Инвесторы #Золото #Инвестиции #Риски #Вопрос #Экономика #Прогноз #Финам #СегрегированныйСчёт #Санкции #ФизическоеЗолото #JetIPO #Прогноз #ВТБ #Акции #РынокАкций #ЦентральныйБанк #InteractiveBrokers #ВыводДенег #Комиссии #Эфир #Криптовалюта #СамолётПлюс #IPO #Теханализ

https://t.me/briefly_finance_and_invest

Евгений Коган: Список всех вопросов и ответов зрителей на эфире от 25 июля 2024 ПЕРВАЯ ЧАСТЬ

Продолжение...

Канал: Bitkogan Talks
Дата: 25 июля 2024

https://www.youtube.com/watch?v=KA5UMmOZsNw

Евгений Коган: Список всех вопросов и ответов зрителей на эфире от 25 июля 2024 ПЕРВАЯ ЧАСТЬ

https://www.youtube.com/watch?v=KA5UMmOZsNw

1. Вопрос от Ольги:
- Что скажете по американскому газу?
- Ответ: Коган считает, что если сейчас будет сформировано второе дно, то возможно дальнейшее движение к уровням 2,40 и 2,70–2,90, где он планирует закрыть позиции.

2. Вопрос от Ольги:
- Каких уровней может быть текущая коррекция в золоте?
- Ответ: Коган не может назвать конкретные уровни, но полагает, что коррекция в золоте будет недолгой.

3. Вопрос от зрителя:
- Насколько привлекательно сейчас акции ПАО КамАЗ?
- Ответ: Коган не видит серьёзных драйверов для роста акций КамАЗа, кроме возможных спекулятивных разгонок.

4. Вопрос от зрителя:
- Почему к вам перестали приходить известные люди, такие как Липсиц и Ицхоки?
- Ответ: Коган попросил господина Липсица временно прекратить совместные передачи по личным причинам. Других известных людей не приглашает.

5. Вопрос от МР:
- Что скажете по облигациям в юанях с выплатами в юанях?
- Ответ: Коган считает, что в случае проблем облигации просто рассчитаются в рублях по курсу юаня, поэтому он не очень боится таких облигаций.

6. Вопрос от зрителя:
- Ваше мнение по субординированным облигациям ВТБ?
- Ответ: Коган отмечает, что субординированные облигации несут серьёзный риск. В прошлом был случай отмены части купонов, но ВТБ восстановил выплаты.

7. Вопрос от зрителя:
- Почему эфир упал?
- Ответ: Технические проблемы с интернетом. Передача будет продолжена через несколько минут.

8. Вопрос от Андрея:
- Если я полностью пропустил вопрос, как можно его задать снова?
- Ответ: Зрители могут заново задать вопрос в чате, если он был пропущен из-за технических проблем.

9. Вопрос от зрителя:
- Не повлияет ли усложнение платежей из России в Китай негативно на бизнес компании, как KiFa?
- Ответ: Коган считает, что KiFa может стать решением проблемы для компаний, которые не могут расплатиться обычным способом, так как она занимается расчётами с поставщиками.

10. Вопрос от Александра:
- Какое образование лучше получить для профессиональной работы в инвестициях?
- Ответ: Коган рекомендует экономическое образование, например, Высшую школу экономики или Финансовую академию, а также дополнительное образование в области техники или математики.

11. Вопрос от Dragon Trade Union:
- Что скажете по отчётам автопроизводителей, таких как Tesla, Ford и GM?
- Ответ: Коган отмечает, что отчёты не очень радужные из-за роста издержек и снижения спроса.

12. Вопрос от зрителя:
- Как вернуть заблокированные деньги инвесторам?
- Ответ: Коган считает, что идея обмена хорошая, но реализация из-за действий западных регуляторов маловероятна.

13. Вопрос от Маэстро Кеноби:
- Видите ли вы перспективы роста в акциях Лукойла и Яндекса?
- Ответ: Коган считает, что обе компании имеют хорошие перспективы для долгосрочных инвестиций.

14. Вопрос от Виктора Прихожаева:
- Стоит ли сейчас держать или покупать акции?
- Ответ: Коган рекомендует постепенно докупать акции и облигации, ориентируясь на долгосрочный срок (3-5 лет).

15. Вопрос от зрителя:
- Что будет с США на фоне дедолларизации?
- Ответ: Коган считает, что это серьёзная проблема, но не сегодняшнего дня. Пока у США есть возможность увеличивать долг, но это будет иметь последствия в будущем.

16. Вопрос от зрителя:
- Когда планируется открыть доступ к инвестированию в девелоперские проекты в Эмиратах?
- Ответ: Коган надеется запустить это к середине августа, но подчёркивает, что он ограничен в рекламе иностранных продуктов по закону

17. Вопрос от зрителя:
- Ваш прогноз по Интер РАО?
- Ответ: Коган считает Интер РАО одним из лучших выборов благодаря их финансовой подушке и выгодам от высоких ставок

Вторая часть вопросов:
https://rf2.ru/1722066780.html

#АмериканскийГаз #Инвестиции #Прогноз #Золото #Коррекция #КамАЗ #Акции #Интервью #Облигации #Юань #ВТБ #Риски #Эфир #Вопросы #РоссияКитай #KiFa #Образование #Карьера #Tesla #Ford #GM

Иранского сценария не будет? Ставка убьет рынок акций, ЛУКОЙЛ перекуплен, рост инфляции

Канал: РБК Инвестиции
Дата: 23 июля 2024

https://www.youtube.com/watch?v=RwcYDf9jzkY

Иранского сценария не будет? Ставка убьет рынок акций, ЛУКОЙЛ перекуплен, рост инфляции

Краткое содержание
Статья обсуждает ключевые события на российском рынке акций и экономические тенденции. Рассматриваются показатели индекса Московской биржи, финансовые результаты крупнейших российских банков, прогнозы по производству и экспорту удобрений, а также влияние ключевой ставки на рынок акций. Поднимаются важные события, такие как увеличение поставок удобрений в Евросоюз и первые танкерные поставки арктической нефти в Китай. Также обсуждается инфляция и будущее повышение ключевой ставки.

Основные моменты:

Индекс Московской биржи:
- Индекс Московской биржи вырос пятый торговый день подряд, достигнув ключевого рубежа в 3000 пунктов.
- Акции ФосАгро и ВТБ показали лучшие результаты благодаря финансовым показателям за июнь.
- Аэрофлот также продемонстрировал хорошую динамику, увеличившись на 34%.

Банковский сектор:
- 12 крупнейших банков России сократили прибыль за первое полугодие, однако Совкомбанк и ВТБ выглядят неплохо.
- Почтабанк показал худшие результаты среди банков.
- Дочерние компании иностранных организаций продолжают демонстрировать впечатляющие результаты.

Курс валют:
- Доллар стоит 87.78 рублей, евро — 95.76 рублей, юань — ниже 12 рублей.

Экспорт удобрений:
- Евросоюз нарастил импорт российских удобрений в 1,7 раза до почти 2 млн тонн.
- Поставки калийных удобрений в ЕС увеличились в четыре раза.
- Основные покупатели: Польша, Франция, Германия, Италия.
- Европейские санкции не распространяются на поставки удобрений, хотя введены персональные санкции против российских бизнесменов и топ-менеджеров компаний, занимающихся производством удобрений.
- Прогнозируется рост производства и экспорта удобрений в 2024 году на 10%.

Перевозка нефти:
- Газпромнефть отправила первую танкерную партию арктической нефти в Китай.
- Стоимость жиженых углеводородных газов снизилась более чем на 4% до почти 30,000 рублей за тонну.
- Участники рынка ждут продолжения коррекции.

Влияние ключевой ставки:
- Обсуждается влияние ключевой ставки на российский рынок акций. Высокая ставка может усилить падение рынка.
- Анализируется историческая взаимосвязь между ключевой ставкой и индексом РТС.
- Рост ставок ранее приводил к локальным минимумам на рынке акций, а низкие ставки — к росту рынка.

Прогнозы и стратегии:
- Стратегия инвестирования: продавать акции при первом повышении ставки и покупать при первом снижении.
- Вопрос, когда достигнет пик ставки, остается открытым. Возможно, пик уже был в декабре, либо он ожидается в сентябре.
- Инвестиционные консультанты начинают ориентировать на безрисковую доходность облигаций, предлагая доходность 16% и более.

Мнения экспертов:
- Элс Марламов обсуждает влияние ключевой ставки на российский рынок акций.
- Российский рынок акций страдает от отсутствия рационально мыслящих нерезидентов и доминирования частных инвесторов.
- Высокие ставки могут привести к замедлению экономики и рецессии, что негативно скажется на акциях.
- Анализируются акции ЛУКОЙЛ, ВТБ, Газпром, Норникель, Сургутнефтегаз. Особое внимание уделяется дивидендной политике и корпоративным событиям.

#РынокАкций #Экономика #КлючеваяСтавка #МосБиржа #БанковскийСектор #КурсВалют #ЭкспортУдобрений #Газпромнефть #Инвестиции #ПрогнозыЭкспертов #ФинансовыеНовости #ЛУКОЙЛ #ВТБ #ФосАгро #Газпром #Норникель

Mы в Telegram

@briefly_finance_and_invest

Прогноз

Рекомендации по приобретению акций из эфира Василия Олейника от 6 сентября 2024: