Волатильность

Канал: БКС Live
Дата: 18 июля 2024

Российские акции: дно пройдено? Пора ли уже закупаться? И какие российские акции купить?

https://www.youtube.com/watch?v=REo6J17iCxE

Основные темы обсуждения:

1. Состояние российского рынка акций:
- Текущая ситуация:
- Рынок остыл, что вызывает оптимизм, так как акции спустились до более адекватных фундаментальных оценок.

- Исторические тренды:
- Рыночные коррекции на 20-25% являются нормальными и происходят регулярно, даже в периоды бычьего рынка.
- Российский рынок не рос в долларовом выражении с 2008 года, индекс РТС упал на 50% за 16 лет.

2. Стратегии инвестирования:
- Необходимость стратегии:
- Для успешного инвестирования необходимо иметь четко прописанную инвестиционную стратегию, желательно в письменном или электронном виде.
- Стратегия помогает избегать эмоциональных решений в периодах высокой волатильности и кризисов.

- Типы стратегий:
- Пассивные долгосрочные стратегии требуют регулярных инвестиций, даже небольшими суммами, и выдержки в периоды просадок.
- Стратегии, ориентированные на получение абсолютной доходности, менее агрессивны и используют финансовые инструменты, такие как фонды, для защиты от волатильности.

- Риски и маржинальное кредитование:
- В первые годы инвестирования категорически рекомендуется избегать использования маржинального ресурса.
- Даже опытные инвесторы используют маржинальное кредитование с осторожностью, ограничивая его до 10-20% от капитала.

3. Выбор акций и текущие рекомендации:
- Текущие рекомендации:
- Полюс: В условиях глобальной нестабильности и интереса к золоту Полюс выглядит перспективно.
- Газпром: Несмотря на скепсис, Газпром может показать рост из-за потенциального перетока капитала от инвесторов, которые держали его в шортах.
- Новатэк: Компания имеет гибкий бизнес и перспективы роста на рынке СПГ, несмотря на текущие проблемы и снижение стоимости акций на 40%.

- Подход к выбору акций:
- Использование фундаментального анализа для формирования фокус-листа.
- Включение бумаг в портфель происходит на основании технического анализа, таких как пробитие уровня сопротивления или разворот средних скользящих.

4. Оценка рыночных коррекций и рыночных условий:
- Текущая коррекция:
- Рыночная коррекция рассматривается как здоровое явление.
- Уровни индекса ММВБ в диапазоне 2800-3000 считаются интересными для формирования позиций.

- Рекомендации по действиям:
- Инвесторам с горизонтом более 5 лет рекомендуется начать формирование позиций на текущих уровнях.
- Для более осторожных инвесторов рекомендуется 50% инвестировать сейчас, а остальные 50% держать в денежных инструментах, ожидая дальнейших сигналов.

5. Контроль рисков и использование стоп-лоссов:
- Использование стоп-лоссов:
- Установление стоп-лоссов на уровне 3-7% для контроля рисков.
- В периоды высокой волатильности рекомендуется уменьшать позиции, чтобы минимизировать влияние волатильности на общий капитал.

- Хеджирование:
- Для крупных портфелей рекомендуется использовать хеджирование через производные инструменты, такие как фьючерсы на индекс ММВБ.
- Частным инвесторам рекомендуется использовать стоп-лоссы вместо хеджирования через производные.

6. Перспективы и ожидания:
- Ставка доходности:
- Ставка доходности и альтернативные доходности (например, облигации) имеют значительное влияние на рынок акций.
- Ожидается, что стабилизация ставки может стать сигналом для входа в длинные позиции по облигациям и акциям.

- Рыночные настроения:
- Рыночные настроения и ожидания дивидендов играют ключевую роль в оценке акций.
- Инвесторы должны быть готовы к периодам, когда акции не растут в цене, и использовать эти периоды для пополнения портфеля

Заключение:
Игорь Вагизов делится своим опытом и стратегиями, подчеркивая важность наличия четкой инвестиционной стратегии, контроля рисков и разумного подхода к выбору акций. Рынок акций предлагает возможности для долгосрочных инвесторов, несмотря на текущие волатильные условия

#РоссийскиеАкции #Инвестиции #ФондовыйРынок #Газпром #Новатэк #Полюс #Облигации #Рынок #Волатильность #Акции

Канал: Т-Инвестиции
Дата: 11 июля 2024 год

Как использовать психологию в трейдинге?

https://www.youtube.com/live/ZXwwyGPi_w4?si=HYjuqkTjQlbtIX8o

Знакомство с Антоном Матюшкиным:
Антон Матюшкин, увлекшийся трейдингом еще в школьные годы, начал свою карьеру на финансовых рынках в 2014 году. Его первые сделки включали торговлю валютной парой доллар/рубль. В 2016 году Антон открыл блог в Twitter, который привлек внимание аналитиков. В 2020 году он начал разрабатывать и применять стратегии автоследования, что привело к значительным успехам

Стратегии трейдинга:
1. Overnight: Стратегия переноса позиций через ночь, ориентированная на квартальные сделки. Антон использует этот подход для управления волатильностью и баланса сил на рынке
2. Buy and Hold (B&H): Классическое долгосрочное инвестирование по принципу Баффета, где покупки совершаются на длительный срок без частых изменений портфеля
3. Intraday: Торговля внутри дня, при которой позиции открываются и закрываются в течение одного торгового дня

Комбинированный подход Антона:
Антон создал уникальную стратегию, комбинирующую элементы overnight и индексов. Это позволяет ему гибко реагировать на изменения рынка и проводить ребалансировку портфеля в зависимости от текущих условий

Психология трейдинга:
Антон подчеркивает важность понимания психологии рынка. Он отмечает, что трейдеры часто поддаются синдрому упущенной выгоды (FOMO) и принимают импульсивные решения, что может привести к потерям. Важным аспектом является управление эмоциями и концентрация на вероятностях, а не на ожиданиях.

Триггеры и реакция рынка:
Антон считает, что успешный трейдинг основан на торговле вероятностями. Он приводит примеры торговли дивидендными гэпами и подчеркивает важность наблюдения за реакцией рынка на события, такие как изменения ставки ЦБ или корпоративные отчеты. Это помогает понять, как крупные участники рынка будут действовать в ответ на новости

Аукционная теория:
Антон объясняет, что аукционная теория помогает понять, как крупные участники рынка накапливают позиции. Он описывает процесс накопления ликвидности и торга между покупателями и продавцами в узком диапазоне цен. Цена движется от одного уровня ликвидности к другому, что формирует рыночные тренды.

Стратегия Price Action:
Антон использует Price Action для анализа поведения цены в ключевых областях ликвидности. Он подчеркивает важность идентификации дисбалансов и захватов ликвидности, что позволяет трейдерам принимать более обоснованные решения

Торговля в зависимости от волатильности:
Антон советует торговать пробои на высоковолатильном рынке и подхватывать коррекции на менее волатильном рынке. Это позволяет эффективно использовать рыночные условия для получения прибылий

Принципы успешного трейдинга:
Антон выделяет несколько ключевых принципов:
1. Идея на первом месте: Трейдинг должен основываться на четкой торговой идее
2. Один хороший трейд: Лучше совершить одну качественную сделку, чем много мелких и бесприбыльных
3. Торговля графиком: Торговать нужно основываясь на графике цены, а не на своих желаниях.
4. Тренд – твой друг: Торговля по тренду позволяет минимизировать риски.
5. Марафон, а не спринт: Трейдинг – это долгосрочный процесс, требующий терпения и дисциплины

Преодоление волатильности:
Антон рекомендует использовать волатильность рынка в своих интересах, рассчитывая волатильность за последние 10 дней для установки стоп-лоссов и тейк-профитов

Роль крупных участников:
Антон объясняет, что крупные участники рынка, такие как фонды и банки, играют ключевую роль в формировании трендов. Трейдеры должны стремиться "прятаться" за крупными участниками, следуя за их действиями и анализируя их стратегии

Заключение:
Антон подчеркивает важность адаптации к текущим рыночным условиям и диверсификации портфеля. Он рекомендует трейдерам постоянно учиться и развиваться, использовать тренды и ликвидность для принятия обоснованных торговых решений

#трейдинг #теханализ #инвестиции #ликвидность #волатильность #диверсификация

https://t.me/briefly_finance_and_invest

Канал: Деньги не спят
Дата: 28 июня 2024
По уши в рынке: в каких активах не страшно сидеть / Новые ставки Василия Олейника по России и миру

https://www.youtube.com/watch?v=MFfUZvzl1kk

в этот раз эфир на 4 часа 30 минут. Куда??? Поэтому если кратко, то вот что было:

Обзор рынка и макроэкономическая ситуация

1. Обзор последних недель:
- Василий Олейник отмечает, что российский рынок скорректировался до отметки 3000 пунктов, и он использовал это для значительных покупок российских акций.
- Важное событие - волатильность на рынке увеличивается, июль будет еще более волатильным из-за большого количества дивидендных отсечек.

2. Санкции и их влияние:
- Олейник подчеркивает влияние санкций на российский рынок. Санкции уже ощутимы, но по его мнению, многие негативные последствия уже учтены в ценах активов.
- Введение санкций против Московской биржи и возможность выхода арабских фондов из российских активов могут создать дополнительное давление на рынок.

Рекомендации по акциям

3. Акции в портфеле:
- Новатэк:
- Несмотря на введенные санкции, акции Новатэка остаются привлекательными. Он полагает, что негатив уже учтен в ценах, и теперь рынок будет закладывать позитивные моменты.
- Новатэк продолжает развитие, включая строительство новых СПГ-проектов и расширение присутствия на азиатских рынках.
- В долгосрочной перспективе компания выглядит растущей, с хорошими финансовыми показателями.

- Сургутнефтегаз:
- Олейник указывает на стабильность компании и большой объем наличных средств на счетах, что делает ее привлекательной на фоне ослабления рубля.
- Сургутнефтегаз имеет значительные резервы, которые могут привести к росту акций в будущем. Также компания может воспользоваться ослаблением рубля.

- Газпром:
- Василий считает, что Газпром интересен в долгосрочной перспективе. Несмотря на текущие проблемы, компания имеет потенциал для роста к 2025 году, когда ожидается значительное увеличение прибыли.
- Акции Газпрома могут стать привлекательными с конца 2024 года и далее, когда начнется цикл снижения ставок в России.

Рынок облигаций

4. Облигации:
- Олейник обсуждает успешные аукционы Минфина, которые прошли с хорошей переподпиской, и рекомендует инвестировать в облигации с постоянным купоном.
- Ожидается повышение ставок Центральным банком, что делает облигации с фиксированным доходом привлекательными.
- Он также упоминает, что рынок облигаций уже учитывает возможное повышение ставок, поэтому текущие доходности могут быть интересны для инвесторов.

Валютный рынок

5. Валютный рынок:
- Олейник прогнозирует ослабление рубля к концу года, что делает валютные активы более привлекательными.
- Он рекомендует держать часть средств в валютных активах и использовать текущие колебания на валютном рынке для увеличения позиций.

Глобальные рынки

6. Международные рынки:
- В видео также рассматриваются экономические тренды в Европе, Китае и Японии.
- Особое внимание уделяется долговому рынку Японии, который может служить индикатором для других развитых стран.
- Олейник обсуждает ситуацию в еврозоне и Китае, подчеркивая их влияние на российский рынок.

Заключение

7. Инвестиционная стратегия:
- Василий Олейник рекомендует осторожно подходить к инвестированию в текущих условиях высокой волатильности.
- Он подчеркивает важность диверсификации и наличия в портфеле как акций, так и облигаций и валютных активов.
- Основная стратегия - использование текущих коррекций на рынке для покупки перспективных акций и облигаций с фиксированным доходом.

Таким образом, Василий Олейник предлагает сбалансированную стратегию, учитывающую текущие макроэкономические условия и потенциальные риски, с акцентом на долгосрочные перспективы и диверсификацию активов.

https://t.me/denginesleep

#ОбзорРынка #МакроэкономическаяСитуация #РоссийскийРынок #Акции #Волатильность #Санкции #МосковскаяБиржа #Новатэк #Сургутнефтегаз #Газпром #Облигации #ВалютныйРынок #МеждународныеРынки #Европа #Китай #Япония #ИнвестиционнаяСтратегия #Диверсификация