Евгений Коган от 5 сентября
продолжение
Продолжение:
Евгений Коган от 5 сентября
продолжение
Российский рынок
На российском рынке акций и облигаций наблюдаются также интересные события. Центральный банк России опубликовал три сценария развития денежно-кредитной политики. В базовом сценарии предполагается постепенное снижение инфляции, однако автор отмечает, что реальная инфляция в России может превысить ожидания. В кризисном сценарии ставка может быть повышена до 20-22%, что окажет серьёзное давление на экономику.
Российский фондовый рынок демонстрирует волатильность, но в ближайшее время ожидается рост индекса RGBI, который отскочил от уровня 102,6. Автор прогнозирует, что в случае стабилизации процентных ставок возможно дальнейшее укрепление рынка облигаций и акций.
Корпоративные отчёты и события
Некоторые российские компании представили свои финансовые результаты за квартал. Позитивные отчёты представили такие компании, как Татнефть, Роснефть и Аэрофлот, в то время как Магнит и Башнефть показали умеренно негативные результаты.
Особое внимание уделено компании Сегежа, которая провела дополнительную эмиссию акций. Несмотря на то, что это размывает доли акционеров, головная компания ФК Система выкупила дополнительную эмиссию, что положительно сказывается на долговой устойчивости компании. Автор также прогнозирует, что в секторе высокодоходных облигаций Сегежа останется перспективной для инвесторов.
Рынок недвижимости
Автор упоминает о своих инвестициях в недвижимость, особенно в доходные объекты в Эмиратах. Также рекомендуется рассматривать краудлендинговые платформы, такие как Jet Land, которые позволяют инвесторам вкладывать в займы малому и среднему бизнесу. Платформа предлагает доходность около 26,5% годовых, что выше, чем доходность по государственным облигациям.
Заключение
В заключение, автор отмечает, что рынки остаются нестабильными, и инвесторам необходимо проявлять осторожность. Однако в отдельных секторах, таких как полупроводники, нефть, газ и золото, могут возникнуть хорошие возможности для получения прибыли. Важным фактором остаются решения центральных банков по процентным ставкам, которые будут определять дальнейшее движение рынков.
#МировыеРынки #ЭкономикаСША #Инфляция #ФРС #Полупроводники #Нефть #Газ #Золото #ЦентральныйБанк #РоссийскийРынок #ФондовыйРынок #Инвестиции #Краудлендинг #Недвижимость
https://www.youtube.com/watch?v=y2r1i0TkJ54&t=5s
Падение рубля - впереди девальвация? Обвал Intel и Nvidia. Новый кризис?
Канал: Bitkogan Talks
Дата: 5 сентября
Падение рубля - впереди девальвация? Обвал Intel и Nvidia. Новый кризис?
Обзор мировых рынков и экономических событий
В данном тексте рассматриваются текущие события на мировых рынках, прогнозы по инфляции и ставкам в США, а также важные экономические данные и события. Обсуждаются как глобальные, так и локальные изменения на рынках, влияющие на различные сектора экономики, включая полуфабрикаты, нефть, газ и облигации.
США: Экономика и рынок труда
Одной из центральных тем становится экономика США. Обновлённые данные по ВВП за второй квартал показывают пересмотр в сторону повышения – рост составил 3%, что выше прежних оценок в 2,8%. В то же время дефлятор потребления, то есть индикатор инфляции, также был пересмотрен, но уже в сторону понижения с 2,9% до 2,8%. Это свидетельствует о снижении инфляции в США, что подтверждается и снижением цен. Однако, с другой стороны, рынок труда начинает демонстрировать охлаждение.
В августе уровень занятости в США упал до 99 тысяч рабочих мест, что является негативным сигналом для экономики. Это самый низкий показатель с января 2021 года. Однако данные о создании новых рабочих мест, которые будут опубликованы в пятницу, должны показать некоторый рост – ожидается, что в августе в частном секторе будет создано 136 тысяч рабочих мест, что выше июльского показателя в 97 тысяч.
В сентябре Федеральная резервная система (ФРС) собирается пересмотреть ставки. Рынок закладывает, что снижение будет больше, чем на 50 базисных пунктов, и это уже отразилось на доходности долгосрочных облигаций. Ожидается, что ФРС снизит ставку на 0,25% в ближайшее время, а дальнейшие сокращения могут быть менее значительными.
Полупроводниковая отрасль
Ведущей отраслью, обсуждаемой в тексте, становится полупроводниковая индустрия. Автор объясняет, что данный сектор является ключевым для инвесторов, и они продолжают активно вкладываться в него, несмотря на общее снижение фондового рынка. В частности, индекс S&P за последние 7 дней снизился на 1,5%, но полупроводники остаются одним из наиболее перспективных секторов. Ожидается, что индекс может упасть до уровня 5330, что станет первым уровнем поддержки. Однако глобальной катастрофы не предвидится.
Нефть и рынок commodities
Нефтяной рынок испытывает волатильность. За последние несколько дней нефть упала в цене на 7%, что связано с опасениями по поводу снижения спроса и увеличения добычи странами ОПЕК+. Ливия заявила о скором восстановлении добычи нефти, что стало негативным фактором для рынка. Цена на нефть колеблется около 72 долларов за баррель, и дальнейшая динамика будет зависеть от решений ОПЕК+ и восстановления производства в Ливии. Волатильность на рынке остаётся высокой, и техническая картина пока не даёт чёткого прогноза на будущее.
Также обсуждается газовый рынок, особенно в США, где газ демонстрирует уверенный рост. Цены на американский газ достигли уровня 2,26 доллара за единицу, и дальнейшее развитие событий будет зависеть от способности пробить отметку в 2,30-2,35 долларов. На европейском рынке запасы газа в хранилищах составляют 92%, что достаточно для предстоящей зимы, хотя ожидается, что холодная зима может привести к росту цен на газ.
Золото и другие драгоценные металлы
Золото и другие драгоценные металлы демонстрируют стабильные цены. Рост золота приостановился на фоне ожиданий того, что ФРС не будет снижать ставки в большем объёме. Тем не менее, автор считает, что золото остаётся перспективным активом для дальнейшего роста цен.
продолжение ниже...
https://www.youtube.com/watch?v=y2r1i0TkJ54&t=5s
#МировыеРынки #ЭкономикаСША #Инфляция #ФРС #Полупроводники #Нефть #Газ #Золото #ЦентральныйБанк #РоссийскийРынок #ФондовыйРынок #Инвестиции #Краудлендинг #Недвижимость
Полный список вопросов, которые задавали Евгению Когану 11 июля 2024, и его ответы:
Продолжение:
Канал: Bitkogan Talks
Дата: 11 июля 2024
Полный список вопросов, которые задавали Евгению Когану 11 июля 2024, и его ответы:
https://www.youtube.com/live/6wY40Bca5cY?si=6My3r2r7ui-cnPpd
1. Какие ваши ожидания по поводу рынка труда в США и его влияния на инфляцию?
- Уровень безработицы в США в июне составил 4,1%, что выше предыдущего месяца (4%) и ожиданий (3,9%). Это замедление рынка труда может уменьшить инфляционное давление.
2. Как изменился индекс потребительских цен (ИПЦ) в США?
- ИПЦ в июне составил -0,1%, что ниже ожиданий. Это указывает на снижение инфляции, что является положительным сигналом для рынка.
3. Какова текущая доходность десятилетних облигаций США и возможные изменения ставок ФРС?
- Доходность десятилетних облигаций США снизилась с 4,4% до менее 4,2%. Если ФРС снизит ставки в сентябре, доходности могут упасть ниже 4%, что сделает инструменты типа TMF более привлекательными.
4. Какие акции компаний из сектора полупроводников стоит рассмотреть для инвестиций?
- Евгений рекомендует обратить внимание на акции компаний NVIDIA и AMD, которые показывают значительный рост.
5. Какие акции компаний малой капитализации вы рекомендуете?
- Коган отметил рост акций малой капитализации и рекомендует следить за этим сегментом рынка.
6. Какие акции золотодобывающих компаний вы рекомендуете и почему?
- Евгений рекомендует акции таких компаний, как Barrick Gold, Newmont и Kinross. Он отметил значительный рост акций Kinross (+80%) и Newmont (+40%) за последние полгода.
7. Каковы ваши прогнозы по ценам на золото и газ в этом году?
- Евгений ожидает, что цена на золото поднимется выше 2500 долларов за тройскую унцию. Он также прогнозирует, что цена на газ поднимется выше 2,8-2,9 доллара за MMBtu.
8. Стоит ли инвестировать в корпоративные облигации США и России? Какие именно?
- Коган рекомендует следить за американскими корпоративными облигациями и сертификатами, торгуемыми в Швейцарии. Он также отмечает привлекательность российских корпоративных облигаций, таких как облигации Металлоинвест и Global Factoring Network.
9. Как текущая макроэкономическая ситуация влияет на инвестиционные стратегии?
- Евгений подчеркивает, что снижение инфляции и замедление роста заработной платы в США создают благоприятные условия для инвестиций в различные активы, включая акции и облигации.
10. Какова ваша оценка инфляции в России и возможных действий Центрального банка?
- Годовая инфляция в России достигла 8,6%. Ожидается, что Центральный банк продолжит ужесточение денежно-кредитной политики.
11. Каковы перспективы российского бюджета и рынка облигаций во второй половине года?
- Дефицит федерального бюджета за первые шесть месяцев года составил менее триллиона рублей, что значительно ниже прошлогоднего показателя. Во второй половине года потребуется дополнительное заимствование на 500-700 миллиардов рублей, что может оказать давление на рынок облигаций.
12. Как вы оцениваете текущие корпоративные события и дивидендные гэпы на российском рынке?
- Евгений отметил значительное количество дивидендных гэпов и корпоративных событий, влияющих на рынок. Он также упомянул интересные интервью с компаниями Promomed и Samolet Plus.
13. Какие компании вы рассматриваете для интервью и почему?
- Коган проводит интервью с различными компаниями, такими как Promomed и Samolet Plus, чтобы предоставить информацию об их бизнес-моделях и потенциале роста. Он подчеркивает, что эти интервью не являются прямыми инвестиционными рекомендациями.
#Инвестиции #Акции #Золото #Газ #Облигации #США #Россия #Экономика #КорпоративныеСобытия #ЕвгенийКоган #Макроэкономика #РынокАкций #КорпоративныеОблигации #Полупроводники #Золотодобыча #Интервью
https://t.me/briefly_finance_and_invest
Полный список вопросов, которые задавали Евгению Когану 11 июля 2024, и его ответы:
Продолжение:
Канал: Bitkogan Talks
Дата: 11 июля 2014
Полный список вопросов, которые задавали Евгению Когану 11 июля 2024, и его ответы:
1. Какие ваши ожидания по поводу рынка труда в США и его влияния на инфляцию?
- Уровень безработицы в США в июне составил 4,1%, что выше предыдущего месяца (4%) и ожиданий (3,9%). Это замедление рынка труда может уменьшить инфляционное давление.
2. Как изменился индекс потребительских цен (ИПЦ) в США?
- ИПЦ в июне составил -0,1%, что ниже ожиданий. Это указывает на снижение инфляции, что является положительным сигналом для рынка.
3. Какова текущая доходность десятилетних облигаций США и возможные изменения ставок ФРС?
- Доходность десятилетних облигаций США снизилась с 4,4% до менее 4,2%. Если ФРС снизит ставки в сентябре, доходности могут упасть ниже 4%, что сделает инструменты типа TMF более привлекательными.
4. Какие акции компаний из сектора полупроводников стоит рассмотреть для инвестиций?
- Евгений рекомендует обратить внимание на акции компаний NVIDIA и AMD, которые показывают значительный рост.
5. Какие акции компаний малой капитализации вы рекомендуете?
- Коган отметил рост акций малой капитализации и рекомендует следить за этим сегментом рынка.
6. Какие акции золотодобывающих компаний вы рекомендуете и почему?
- Евгений рекомендует акции таких компаний, как Barrick Gold, Newmont и Kinross. Он отметил значительный рост акций Kinross (+80%) и Newmont (+40%) за последние полгода.
7. Каковы ваши прогнозы по ценам на золото и газ в этом году?
- Евгений ожидает, что цена на золото поднимется выше 2500 долларов за тройскую унцию. Он также прогнозирует, что цена на газ поднимется выше 2,8-2,9 доллара за MMBtu.
8. Стоит ли инвестировать в корпоративные облигации США и России? Какие именно?
- Коган рекомендует следить за американскими корпоративными облигациями и сертификатами, торгуемыми в Швейцарии. Он также отмечает привлекательность российских корпоративных облигаций, таких как облигации Металлоинвест и Global Factoring Network.
9. Как текущая макроэкономическая ситуация влияет на инвестиционные стратегии?
- Евгений подчеркивает, что снижение инфляции и замедление роста заработной платы в США создают благоприятные условия для инвестиций в различные активы, включая акции и облигации.
10. Какова ваша оценка инфляции в России и возможных действий Центрального банка?
- Годовая инфляция в России достигла 8,6%. Ожидается, что Центральный банк продолжит ужесточение денежно-кредитной политики.
11. Каковы перспективы российского бюджета и рынка облигаций во второй половине года?
- Дефицит федерального бюджета за первые шесть месяцев года составил менее триллиона рублей, что значительно ниже прошлогоднего показателя. Во второй половине года потребуется дополнительное заимствование на 500-700 миллиардов рублей, что может оказать давление на рынок облигаций.
12. Как вы оцениваете текущие корпоративные события и дивидендные гэпы на российском рынке?
- Евгений отметил значительное количество дивидендных гэпов и корпоративных событий, влияющих на рынок. Он также упомянул интересные интервью с компаниями Promomed и Samolet Plus.
13. Какие компании вы рассматриваете для интервью и почему?
- Коган проводит интервью с различными компаниями, такими как Promomed и Samolet Plus, чтобы предоставить информацию об их бизнес-моделях и потенциале роста. Он подчеркивает, что эти интервью не являются прямыми инвестиционными рекомендациями.
#Инвестиции #Акции #Золото #Газ #Облигации #США #Россия #Экономика #КорпоративныеСобытия #ЕвгенийКоган #Макроэкономика #РынокАкций #КорпоративныеОблигации #Полупроводники #Золотодобыча #Интервью
